周一，A股三大股指寬幅震蕩。A股開(kāi)盤(pán)雖一度承壓，但仍頂住了外圍沖擊，顯示了充足的韌勁，盤(pán)中一度站上3100點(diǎn)，為2019年4月底以來(lái)首次。不過(guò)，單邊上揚(yáng)行情未能延續(xù)至尾盤(pán)，滬指午后回落，3100點(diǎn)得而復(fù)失。大盤(pán)震蕩之時(shí)，題材概念熱度不減，昨日，黃金、原油、種業(yè)、軍工等板塊高度活躍，特斯拉概念股也在賣(mài)方力薦和機(jī)構(gòu)、游資的攜手推升下出現(xiàn)批量漲停。
量能放大 題材活躍
截至昨日收盤(pán)，上證指數(shù)報(bào)3083.41點(diǎn)，微跌0.01%；深證成指報(bào)10698.27點(diǎn)，漲0.39%；創(chuàng)業(yè)板指報(bào)1859.92點(diǎn)，漲1.3%。滬深兩市合計(jì)成交逾8000億元，量能較上周五進(jìn)一步放大。
就當(dāng)前外圍局勢(shì)的影響，中泰策略表示，雖然短期看中東局勢(shì)波詭云譎，但預(yù)計(jì)后續(xù)事態(tài)發(fā)展對(duì)A股的影響將僅是脈沖式的，預(yù)計(jì)不會(huì)成為主導(dǎo)A股運(yùn)行的因素。
板塊方面，受油價(jià)、金價(jià)上漲帶動(dòng)，A股原油黃金板塊也應(yīng)聲上漲。昨日，貝肯能源、中曼石油、通源石油漲停，中國(guó)石油亦一度拉升至漲幅逾5%。黃金股方面，恒邦股份、榮華實(shí)業(yè)、赤峰黃金、園城黃金等漲停，銀泰黃金、山東黃金漲幅在9%左右。國(guó)防軍工等板塊表現(xiàn)活躍，無(wú)人機(jī)概念的航天彩虹漲停，洪都航空、四創(chuàng)電子、北方導(dǎo)航等漲逾5%。
華泰證券認(rèn)為，軍工電子和軍工新材料板塊已步入持續(xù)增長(zhǎng)周期，軍工行業(yè)有望迎來(lái)基本面驅(qū)動(dòng)和政策驅(qū)動(dòng)共振的階段，或?qū)⒊尸F(xiàn)復(fù)蘇行情。
同時(shí)，上周就已大漲的轉(zhuǎn)基因概念昨日“強(qiáng)者恒強(qiáng)”，龍頭股大北農(nóng)收獲了5連板，豐樂(lè)種業(yè)、隆平高科、登海種業(yè)、敦煌種業(yè)等也紛紛漲停。
賣(mài)方力推 資金聯(lián)手炒作特斯拉概念
昨日市場(chǎng)中尤為活躍的特斯拉概念股也是觀察近期題材運(yùn)行的典型樣本。
受特斯拉上海工廠進(jìn)度超預(yù)期，主力車(chē)型降價(jià)消息刺激，特斯拉概念股引起市場(chǎng)各方關(guān)注。昨日，A股特斯拉概念板塊有10余只個(gè)股漲停。其背后，是賣(mài)方研究、買(mǎi)方機(jī)構(gòu)和游資席位的合力推升。
如近期已3連板的世運(yùn)電路，在特斯拉概念板塊中雄踞領(lǐng)漲位置。Wind數(shù)據(jù)顯示，自去年年末至今年初，財(cái)通證券分析師趙成、彭勇密集發(fā)布了3篇世運(yùn)電路的個(gè)股研報(bào)，全部給予“買(mǎi)入”評(píng)級(jí)。財(cái)通證券認(rèn)為，2019年，世運(yùn)電路來(lái)自特斯拉的收入規(guī)模約為1.8億元，在公司汽車(chē)PCB板塊中的收入占比達(dá)20%，在總收入的占比為7.1%，約占特斯拉PCB市場(chǎng)18%的份額。預(yù)計(jì)特斯拉貢獻(xiàn)的收入在未來(lái)兩年有望翻倍，占公司總收入的比重或?qū)⒊^(guò)10%。財(cái)通證券近期3篇研報(bào)給出的世運(yùn)電路目標(biāo)價(jià)均為25.00元。隨著近期世運(yùn)電路股價(jià)飆升，其最新股價(jià)已至25.41元。
資金方面，世運(yùn)電路1月6日的龍虎榜顯示，買(mǎi)入榜有兩家機(jī)構(gòu)席位出現(xiàn)，合計(jì)買(mǎi)入逾3500萬(wàn)元。買(mǎi)一席位為實(shí)力游資席位“華泰證券深圳益田路榮超商務(wù)中心營(yíng)業(yè)部”，買(mǎi)入約2500萬(wàn)元。游資與機(jī)構(gòu)聯(lián)手的特征明顯。
數(shù)據(jù)顯示，包括世運(yùn)電路在內(nèi)，最近30天內(nèi)共有12只特斯拉概念股獲券商研報(bào)關(guān)注，其中部分品種當(dāng)前股價(jià)較券商給出的目標(biāo)價(jià)還有潛在空間。如昨日漲停的天通股份，近期獲天風(fēng)證券研報(bào)首次覆蓋，給予“買(mǎi)入”評(píng)級(jí)，目標(biāo)價(jià)13.49元。又如財(cái)通證券近期研報(bào)維持均勝電子“買(mǎi)入”評(píng)級(jí)，目標(biāo)價(jià)24.60元。
北向資金凈流入逾40億元
作為市場(chǎng)主要的增量資金之一，北向資金昨日尾盤(pán)加速凈買(mǎi)入，全天凈流入43.55億元。其中，滬股通凈流入8.05億元，深股通凈流入35.5億元。對(duì)于外資加速流入，安信證券首席策略分析師陳果表示，MSCI等國(guó)際指數(shù)公司提升A股納入權(quán)重后，外資主動(dòng)型資金對(duì)A股的延遲增配效應(yīng)可能已體現(xiàn)在近期的外資流入中。他預(yù)計(jì)，在未來(lái)一個(gè)階段，部分外資仍將增配A股。
展望后市，中金公司表示，短期看雖有地緣風(fēng)險(xiǎn)加大、1月解禁高峰、部分公司商譽(yù)減值、個(gè)別去年強(qiáng)勢(shì)股回調(diào)等因素存在，不排除指數(shù)短期波動(dòng)有加大的可能性。但綜合內(nèi)外部因素考慮，這些波動(dòng)無(wú)礙市場(chǎng)中期走向積極，看好未來(lái)3至6個(gè)月的市場(chǎng)表現(xiàn)。
廣發(fā)證券則表示，可關(guān)注順逆周期品種差異收斂的深度價(jià)值機(jī)會(huì)，包括低估值的地產(chǎn)鏈龍頭“三劍客”，即重卡、水泥、工程機(jī)械，以及商貿(mào)環(huán)境改善、全球主動(dòng)補(bǔ)庫(kù)存周期開(kāi)啟背景下，A股的“補(bǔ)庫(kù)存先驅(qū)”，如金屬、玻璃、橡膠等。（孫越 費(fèi)天元）
